ипотека доллары аижк

Российский сабпрайм будет ужаснее американского | Дайджест Живого Журнала

Российский сабпрайм будет ужаснее американского

, 4 марта 2009 в 11 ч. 00 мин.

Падение цен на американскую недвижимость, которое запустило нынешний мировой кризис, может показаться просто ерундой по сравнению с тем, что грозит России. Как , задолженность банкам стремительно растет, и, похоже, шок от русского сабпрайма еще впереди. Из-за чего кризис? Из-за безответственных американцев, которые покупали дома, а теперь не платят, поэтому плохие долги, поэтому перестала работать финансовая система и т.д. Такой нарратив является основным объяснением кризиса. Предлагаю сравнить некоторые данные в России и США. АИЖК недавно опубликовал квартальный отчет (он отражает далеко не всю ипотеку в РФ), согласно этим данным около 11.5% ипотеки на балансе агенства, выраженной в рублях не обслуживается, просрочка составляет более 30 дней. Если считать в штуках, то размер просрочки 7.6%. Т.е. каждый 9-й рубль ипотеки имеет проблемы или каждый 13-й заемщик плохо платит. Это, конечно, еще не дефолты. График отражают реальные дефолты - данные foreclosure по категориям ипотеки для США. Foreclosure - буквально раннее закрытие - процедура изъятия залога и расторжения ипотеки. Во всей ипотеке этот процент пока невелик - 2.97% по 3-му кварталу 2008 г. (новее данных пока нет). Но в категории subprime доля составляет уже 12.55%, а subprime ARM (adjustable rate mortgages) - больше 20% (каждый пятый). ARM - эта категория где проходило т.н. хищническое кредитование, где предлагались teaser rate (ставки-завлекалочки), например, платить только 1% годовых, не гасить тело долга в первые 2 года, а недоплаченные проценты, увеличивали тело долга. Через 2 года платежи по ипотеке возрастали многократно. Но даже в prime категории в США идут дефолты (1.56%). Из аналитики АИЖК достал такую картинку - это доля валютных кредитов в ипотеке по регионам. Оказывается, москвичи более чем на 65% залезли в долларовые (и иные инвалютные) долги. По России доля - 21%. (график повернул, на небольших мониторах пришлось бы скролить) Валютные долги - большая проблема. Вот график из материалов АИЖК, как возрастает платеж в зависимости от курса доллара. Если при курсе 24 за доллар платили 50%, то по 34 платеж уже 70%. Вот вам у долларов ставки пониже... Каково количество дефолтов в России по ипотеке сказать сложно, данных не видел. Но что-то мне говорит, что не меньше в процентах, чем в США. Интереснее прогнозы. Смотрел доклад одного из руководителей АИЖК К.Ярославцева, вот его консервативный сценарий от 10 декабря (когда многим казалось все не так и плохо). Обращаю внимание, он предсказывает безработицу 15%, по сравнению с 7% сейчас и падение реальной зарплаты на треть (декабрь-декабрь располагаемые доходы -11%). После чего он делает вывод похлеще - проблемная задолженность по ипотеке может вырасти до 300 млрд. Чтобы понять, сколько это - 300 млрд. рублей, надо посмотреть на размер ипотеки. Достаточно легко запомнить - в России выдано около 1 млн. ипотечных договоров, с общим размером около 1 трлн. рублей (средний договор - 1 млн. рублей). Иными словами, он предсказывает, что ТРЕТЬ ипотеки в РФ может оказаться проблемной. К.Ярославцев из АИЖК говорил про консервативный сценарий, реальность может оказаться попроще. Но что-то мне говорит, что проблемной ипотеки в России может быть не меньше в долях, чем в США. Спасает только одно - ипотеки в РФ мало. Выдано 1 трлн. рублей кредитов, по сравнению с ВВП 41 трлн. рублей, т.е. ипотека/ВВП составляет 2.4%. В США ипотеки $10 трлн., 71% от ВВП - $14 трлн. Т.е. ипотеки в России выдано всего на 30 млрд. долларов ? Ну сумма прямо скажем не велика, так что ничего страшного не произойдет в маштабах страны. Личных трагедий конечно будет, но тут уж надо было думать головой. Вопрос в том, что, имхо, есть еще некоторая часть замаскированной ипотеки, т.е. деньги получены как потребкредиты, а пошли на покупку доли жилья, капитальный ремонт и т.д. Как раз по поводу ипотечных валютчиков листал данные ЦБ по кредитованию Всего выданных кредитов на конец 2008го: 17 трлн. рублей Из них физикам: 4 трлн. рублей Из них физикам в валюте: 464 млрд. рублей, или 2.3% от всех выданных банковской системой кредитов. Так что ждать, что банковская система покачнётся от массовой невыплаты валютных кредитов физическими лицами не приходится. Если бы я взял относительно недавно долларовый кредит без первоначального взноса, то сейчас бы не платил, а жил до тех пор пор пока не выгонят, и портил всю статистику по стране ))

Оригинальный пост Падение цен на американскую недвижимость, которое запустило нынешний мировой кризис, может показаться просто ерундой по сравнению с тем, что грозит России. Как , задолженность банкам стремительно растет, и, похоже, шок от русского сабпрайма еще впереди. Из-за чего кризис? Из-за безответственных американцев, которые покупали дома, а теперь не платят, поэтому плохие долги, поэтому перестала работать финансовая система и т.д. Такой нарратив является основным объяснением кризиса. Предлагаю сравнить некоторые данные в России и США. АИЖК недавно опубликовал квартальный отчет (он отражает далеко не всю ипотеку в РФ), согласно этим данным около 11.5% ипотеки на балансе агенства, выраженной в рублях не обслуживается, просрочка составляет более 30 дней. Если считать в штуках, то размер просрочки 7.6%. Т.е. каждый 9-й рубль ипотеки имеет проблемы или каждый 13-й заемщик плохо платит. Это, конечно, еще не дефолты. График отражают реальные дефолты - данные foreclosure по категориям ипотеки для США. Foreclosure - буквально раннее закрытие - процедура изъятия залога и расторжения ипотеки. Во всей ипотеке этот процент пока невелик - 2.97% по 3-му кварталу 2008 г. (новее данных пока нет). Но в категории subprime доля составляет уже 12.55%, а subprime ARM (adjustable rate mortgages) - больше 20% (каждый пятый). ARM - эта категория где проходило т.н. хищническое кредитование, где предлагались teaser rate (ставки-завлекалочки), например, платить только 1% годовых, не гасить тело долга в первые 2 года, а недоплаченные проценты, увеличивали тело долга. Через 2 года платежи по ипотеке возрастали многократно. Но даже в prime категории в США идут дефолты (1.56%). Из аналитики АИЖК достал такую картинку - это доля валютных кредитов в ипотеке по регионам. Оказывается, москвичи более чем на 65% залезли в долларовые (и иные инвалютные) долги. По России доля - 21%. (график повернул, на небольших мониторах пришлось бы скролить) Валютные долги - большая проблема. Вот график из материалов АИЖК, как возрастает платеж в зависимости от курса доллара. Если при курсе 24 за доллар платили 50%, то по 34 платеж уже 70%. Вот вам у долларов ставки пониже... Каково количество дефолтов в России по ипотеке сказать сложно, данных не видел. Но что-то мне говорит, что не меньше в процентах, чем в США. Интереснее прогнозы. Смотрел доклад одного из руководителей АИЖК К.Ярославцева, вот его консервативный сценарий от 10 декабря (когда многим казалось все не так и плохо). Обращаю внимание, он предсказывает безработицу 15%, по сравнению с 7% сейчас и падение реальной зарплаты на треть (декабрь-декабрь располагаемые доходы -11%). После чего он делает вывод похлеще - проблемная задолженность по ипотеке может вырасти до 300 млрд. Чтобы понять, сколько это - 300 млрд. рублей, надо посмотреть на размер ипотеки. Достаточно легко запомнить - в России выдано около 1 млн. ипотечных договоров, с общим размером около 1 трлн. рублей (средний договор - 1 млн. рублей). Иными словами, он предсказывает, что ТРЕТЬ ипотеки в РФ может оказаться проблемной. К.Ярославцев из АИЖК говорил про консервативный сценарий, реальность может оказаться попроще. Но что-то мне говорит, что проблемной ипотеки в России может быть не меньше в долях, чем в США. Спасает только одно - ипотеки в РФ мало. Выдано 1 трлн. рублей кредитов, по сравнению с ВВП 41 трлн. рублей, т.е. ипотека/ВВП составляет 2.4%. В США ипотеки $10 трлн., 71% от ВВП - $14 трлн. Т.е. ипотеки в России выдано всего на 30 млрд. долларов ? Ну сумма прямо скажем не велика, так что ничего страшного не произойдет в маштабах страны. Личных трагедий конечно будет, но тут уж надо было думать головой. Вопрос в том, что, имхо, есть еще некоторая часть замаскированной ипотеки, т.е. деньги получены как потребкредиты, а пошли на покупку доли жилья, капитальный ремонт и т.д. Как раз по поводу ипотечных валютчиков листал данные ЦБ по кредитованию Всего выданных кредитов на конец 2008го: 17 трлн. рублей Из них физикам: 4 трлн. рублей Из них физикам в валюте: 464 млрд. рублей, или 2.3% от всех выданных банковской системой кредитов. Так что ждать, что банковская система покачнётся от массовой невыплаты валютных кредитов физическими лицами не приходится. Если бы я взял относительно недавно долларовый кредит без первоначального взноса, то сейчас бы не платил, а жил до тех пор пор пока не выгонят, и портил всю статистику по стране ))



Интересные блоги

source